Montenegro – Secteurs porteurs

Transports et logistiques

Le système de transport et logistique au Monténégro comprend le transport routier, ferroviaire, maritime et aérien. Le transport routier bénéficie du plus gros investissement, en particulier dans le transport urbain, les autoroutes et routes ordinaires, tandis que le transport ferroviaire présente le potentiel de croissance le plus élevé. Le pays est connecté à la fois par la route et par le rail à la Serbie, son principal partenaire commercial.

Le secteur des transports et de la logistique au Monténégro est sur le point de connaître une transformation significative grâce à des investissements continus dans les infrastructures et la numérisation. En tant que futur membre de l’UE, le secteur des transports et de la logistique du Monténégro offre d’importantes opportunités d’investissement grâce à un cadre juridique qui permet aux investisseurs de tirer parti des Partenariats Public-Privé et des instruments de financement de l’UE.

• Transport routier

Le réseau routier monténégrin consiste en 7000km de routes et autoroutes et important pour le transport de personnes et également de marchandises car 70% du transport intérieur de bien se fait par la route. Le pays a entrepris ces dernières années des investissements conséquents pour son infrastructure routière, notamment des sections d’autoroutes.

• Transport ferroviaire

Le transport ferroviaire joue un rôle crucial pour assurer l’intégration du Monténégro dans le réseau européen de fret. Avec ses 327km de voies, la ligne Bar-Belgrade permet le transport de marchandises entre le port de Bar dans l’Adriatique et la Serbie ainsi que le reste de l’Europe Centrale La ligne ferroviaire Niksic– Podgorica, longue de 56,6 km, reconstruite et électrifiée entre 2006 et 2012,  est principalement utilisée pour le transport de passagers et de marchandises (bauxite). Il est prévu que l’ancienne ligne Podgorica-Shkoder  qui rejoint Tirana en Albanie, utilisée pour le transport de marchandises, soit reconstruites.

Actuellement, le Monténégro se concentre principalement sur la restructuration et la modernisation du secteur ferroviaire. Ainsi, les principales opportunités d’investissement résident dans la reconstruction des voies ferrées et l’achat de nouveaux trains. D’ici fin 2029, l’ensemble du réseau ferroviaire devrait être reconstruit et renouvelé, ce qui nécessite des investissements importants, de l’ordre de 750 millions d’euros.

• Transport maritime

Le Monténégro possède près de 300 kilomètres de côte et dispose d’un seul port de croisière situé à Kotor et d’un seul port de marchandises situé à Bar. Ce dernier dispose de terminaux pour les céréales (30 000 tonnes), les marchandises générales, les unités Ro-Ro (les rouliers pour le transport de véhicules), les marchandises liquides et les navires pour passagers. Le port d’Adria, situé dans la ville de Bar, exploite un terminal à conteneurs (330 mètres de quai, d’une capacité de 2 500 EVP) et un terminal à bois.

En 2024, des lignes de ferry pour le transport de passagers et de véhicules ont été mises en place entre le Monténégro et l’Italie avec la ligne Bar-Bari et entre le Monténégro et la Croatie avec les lignes Budva-Dubrovnik-Budva et Kotor-Dubrovnik-Kotor. Une ligne domestique relie les villes de Kamenari et Lepetane. Ces lignes sont ouvertes durant les vacances et à fréquence d’une fois par semaine pour la ligne Bar-Bari avec un trajet de 8 heures. Devant le succès, il était prévu que ces lignes soient opérationnelles l’été 2025.

Des projets d’investissements sont en cours pour le port de Bar  et dans le Système d’information sur le trafic pour la gestion et l’intervention en cas d’incidents de pollution maritime (VTMIS), phase II. Les projets de rouliers pour la ligne Bar-Bari et la mise en service de ligne Budva-Dubrovnik sont ouverts aux investisseurs étrangers.

Comme autres opportunités, le Monténégro chercher à développer les marinas et le tourisme nautique, la construction d’un port de pêche à Ulcinj et des infrastructures pour les énergies renouvelables comme des fermes à éoliennes offshore et usine de désalinisation alimenté à l’énergie solaire.

• Transport aérien

De par son relief montagneux, le transport aérien reste le moyen de transport le plus rapide et le plus efficient pour connecter le Monténégro au reste de l’Europe et du Monde. Le pays comporte 2 aéroports internationaux opérationnels -Podgorica et Tivat – et 2 aéroports sont prévus pour le futur, ceux de Berane et Nikšić. Sept autres aéroports – dont Berane et Nikšić – sont prévus pour la pratique sportive.

Outre les projets de développement des aéroports de Podgorica et Tivat, il existe des opportunités pour le développement de terminaux cargos pour le fret aérien, d’unités de recyclages d’avion ainsi que des taxis aériens et l’infrastructure liés à ces derniers comme des petits avions, des héliports ou encore des plateformes de réservations.

Tourisme

Le secteur du tourisme est un secteur important pour l’économie monténégrine : d’après la Banque Centrale du Monténégro, le secteur a généré un peu plus d’un milliards d’euros pour l’année 2022, ce qui correspond à 20% du PIB. Le nombre d’arrivée en 2023 était de 1,4 millions, ce qui est 23% de plus qu’en 2022 et 11% de plus par rapport à 2019. Quant au nombre de nuitées, celui dépasse les 5 millions soit 18% de plus comparé à 2022 et 9,5% de plus comparé à 2019.

En outre, avec 44 000 employés, le secteur représente 20% de l’emploi total du pays et presqu’un tiers de l’ensemble de l’emploi du secteur privé. On prévoit que le secteur créera 20 000 emplois d’ici 2033 répartis entre les hôtels, les organismes de voyage et de transports de passager ainsi que les restaurants et l’industrie des loisirs.

Le tourisme au Monténégro se décline en plusieurs  sortes : le tourisme rural, le tourisme culturel, le tourisme sportif, le tourisme médical, le tourisme nautique, le tourisme gastronomique, le tourisme à sensations fortes, le tourisme d’affaires ou encore le camping. Près de 450 millions d’euros sont investis dans des projets en cours dans le secteur du tourisme, principalement des complexes hôteliers et dans des stations de ski.

ICT

Le secteur ICT au Monténégro est l’un dont la croissance est la plus rapide, représentant 10% du PIB en 2022 contre 4% en 2012. Le secteur a généré en 2022 plus de 600millions de revenu (+45% par rapport à 2021) pour un bénéfice net  de 72,8 millions d’euros. En 2023, environ 11 000 personnes travaillaient pour le secteur, représentant 4,5% de l’emploi total du pays. Le secteur des TIC au Monténégro, tant en termes de revenus totaux que de nombre d’employés, est principalement dominé par le sous-secteur des télécommunications (266 millions d’euros de revenus en 2022) et celui des technologies de l’information : programmation informatique, développement web et d’applications, services d’information, conseil et autres activités connexes.

Le Monténégro a pris des mesures importantes pour développer l’ensemble de l’économie, créer un secteur des TIC solide, accélérer la transformation numérique, renforcer le climat d’investissement grâce à une politique fiscale favorable, à de nombreux allègements pour les investisseurs, les startups et l’ensemble de l’économie, ainsi qu’à des progrès significatifs dans la création d’un environnement pour les nomades numériques et les experts informatiques étrangers.

Le Monténégro a réussi à atteindre certaines des normes les plus élevées en ce qui concerne les cadres juridiques et stratégiques dans le domaine des TIC et a harmonisé les documents stratégiques et le cadre normatif avec le cadre réglementaire de l’Union européenne et l’agenda numérique de l’UE. Cela permet aux investisseurs de bénéficier d’un cadre d’investissement prévisible et stable. un environnement d’investissement prévisible et stable. L’orientation stratégique d’un Monténégro numérique est alignée sur les stratégies européennes et nationales dans ce domaine, guidée par des objectifs stratégiques et opérationnels.

Elle est guidée par des objectifs stratégiques et opérationnels, ainsi que par des activités spécifiquement définies dans des documents de synthèse stratégiques tels que : Décennie numérique de l’Europe : objectifs numériques pour 2030, Stratégie de spécialisation intelligente 2019-2024, Stratégie de transformation numérique du Monténégro 2022-2026 et Stratégie de cybersécurité du Monténégro 2022-2026.

Télécommunication

89 entreprises au total. 35 entreprises enregistrées comme opérateurs dont 3 opérateurs mobiles. Le secteur est 100% privatisé. Les entreprises leaders du secteur (One Crna Gora, Crnogorski Telekom and m:tel) ont généré un revenu de 206 millions d’euros en 2021 (+ 6,55% par rapport à 2020) et représentent 84% des revenus du secteur, employant 75% des travailleurs du secteur télécom et 25% du secteur ICT. Début 2023, 70% de la population est couverte par le signal 5G.

FinTech

La numérisation et les innovations technologiques permettent d’accroître l’efficacité et de simplifier l’accès au marché des services financiers, ce qui revêt également une importance stratégique pour le Monténégro, sa croissance et son développement futurs. La Banque centrale du Monténégro soutient pleinement la poursuite du développement du secteur FinTech au Monténégro, à travers de nombreuses initiatives, hackathons et conférences visant à promouvoir la coopération entre les entreprises fintech et les banques.

En outre, la Banque centrale a créé le CBCG FinTech Hub – Regulatory Innovation Center, en tant que plateforme de dialogue avec le secteur FinTech et où le secteur FinTech pourra présenter ses innovations. D’après les recherches précédentes sur les entités du secteur bancaire du Monténégro qui participent déjà d’une manière ou d’une autre à l’écosystème FinTech, 18 entreprises ont été identifiées. En outre, seuls 20 % des clients utilisent un certain type de service numérique fourni par les banques et ces entreprises, ce qui représente un potentiel de croissance.

Commerce électronique

La part de l’utilisation totale des cartes de paiement dans les achats en ligne en 2022 était de 69 %. Sur ce total, 34 % effectuent des paiements en ligne plusieurs fois par an, tandis que 11 % le font au moins une fois par semaine. Tous ces éléments témoignent du potentiel de croissance exceptionnel des achats en ligne et de l’expansion du commerce électronique au Monténégro. Les vêtements, les chaussures et les bijoux (39 %), les articles ménagers (35 %), le paiement des factures mensuelles (26 %) et les équipements de sport (20 %) sont les secteurs les plus utilisés, comme le montrent les recherches mentionnées précédemment.

La cybersécurité

Le nombre de cyber-attaques dans la région, y compris au Monténégro, est en constante augmentation et des investissements et une éducation supplémentaires sont nécessaires pour protéger les secteurs public et privé. Les investissements dans le secteur de la cybersécurité et le développement de services qui fournissent aux utilisateurs une communication sécurisée sont essentiels

L’infrastructure bien développée et la croissance rapide du secteur des TIC au Monténégro offrent aux investisseurs potentiels la possibilité de tester leurs solutions d’une manière simple et économiquement efficace et de travailler sur des innovations dans ce domaine.

Au niveau mondial, le marché de la cybersécurité devrait passer de sa valeur actuelle de plus de 120 milliards de dollars à plus de 300 milliards de dollars d’ici 2024, selon un nouveau rapport de recherche de Global Market Insights.

Tourisme

Les revenus du tourisme au Monténégro représentent près d’un quart du PIB. Celui-ci est une industrie en pleine expansion au Monténégro, d’autant plus que les nouvelles tendances touristiques façonnent l’industrie du voyage et de l’hôtellerie.

Le développement de solutions numériques, innovantes et de nouvelles technologies dans le domaine du tourisme est l’un des objectifs stratégiques définis dans la stratégie de développement du tourisme du Monténégro pour la période 2022-2025.

La numérisation et les innovations dans le tourisme monténégrin seront davantage axées sur le soutien aux prestataires de services touristiques, l’encouragement du développement et de la promotion du tourisme d’une manière durable et inclusive, l’encouragement des expériences touristiques, le contenu de qualité en mettant l’accent sur le patrimoine culturel et, surtout, l’authenticité de la destination. Ces ambitions créent un grand potentiel de développement et de croissance pour toutes les entreprises et tous les investisseurs dans le domaine des technologies de l’information et de la communication.

E-Sport  & Gaming

Le pays accueil des tournois de e-sport, des e-fest et ses premiers studios de développement.

Energie et électricité

Le secteur de l’énergie repose sur deux piliers : la production d’électricité et l’importation de la totalité des produits pétroliers. Le pays n’a pas accès non plus au gaz naturel mais une éventuelle découverte n’influencera pas la stratégie prise par le Monténégro pour la transition énergétique car cela prendrait trop de temps pour développer des infrastructures.

Bien que dépendante des conditions hydrologiques, l’électricité produite suffit à combler les besoins du pays. Près de 90% des capacités de production d’électricité sont exploitées par la compagnie d’électricité publique Elektroprivreda. Les 10% restant sont exploités par des producteurs privés dans le cadre de développement des énergies renouvelables. Le Monténégro cherche à développer sa production en électricité verte (énergie éolienne, énergie solaire).

Depuis une dizaine d’années, le réseau électrique de transport et de distribution est en pleine réorganisation suite à une demande en électricité qui a migré du Nord du pays vers les régions du Centre et du Sud. De plus, le pays tend à devenir un pôle régional d’électricité grâce notamment à une interconnexion à haute tension avec la Bosnie-Herzégovine et à une liaison électrique sous-marine avec l’Italie, d’un montant d’un milliard d’euros.

Agriculture et agroalimentaire

Le Monténégro est un pays importateur de produits agricoles : en 2023, le pays a exporté pour 94 millions d’euros de ces produits contre 935 millions d’euros d’importations. Toutes les catégories de produits, y compris leurs dérivés, sont concernés : fruits, légumes, céréales produits laitiers, céréales, boissons non-alcoolisées et surtout la viande qui arrive en tête, représentant 15% des importations.

Ces dernières années, le Monténégro a pris des initiatives en faveur du secteur agricole et agroalimentaire pour augmenter la productivité, améliorer la compétitivité et de rendre l’agriculture monténégrine plus durable. Parmi ces initiatives, nous trouvons des crédits d’investissements à destination des TPE/PME, entrepreneurs et groupes agro-alimentaires, un partenariat en décembre 2023 avec l’Organisation des Nations Unies pour l’alimentation et l’agriculture et plus récemment en mars 2025, un budget alloué au secteur de 77,1 millions d’euros.

Les principaux secteurs agricoles au Monténégro sont :

• L’oléiculture

Le Monténégro est pays producteur d’olives, dont 90% est transformé en huile. La production d’huile peut atteindre les 1 000 tonnes annuellement. Le secteur cherche à se moderniser ses lignes de fabrication afin d’augmenter sa production.

• La viticulture

Le pays a une histoire et tradition vinicole mais le secteur a toujours un potentiel pas assez exploité. Le secteur est quasi monopolistique avec la société « 13.Jul-Plantaze » qui détient près de 90% des vignobles, les 10% restant étant de petites exploitations familiales. Cependant l’arrivée de nouveaux producteurs avec une approche nouvelle et moderne a fait qu’une amélioration de la production a été observée. Les opportunités résident dans de la construction d’entrepôts frigorifiques et d’usines de production de briquettes.

• L’agriculture biologique

Le Monténégro cherche à développer son agriculture biologique, qui ne représente seulement 1,6% de l’ensemble des terres agricoles. La grande partie de ces terres sont des prairies et des pâtures. On compte 500 producteurs biologiques en 2025 – dont les plus grand nombre est constitués d’apiculteurs – mais l’objectif est d’atteindre 750 en 2029. Afin d’atteindre ces objectifs, le secteur doit améliorer ses équipements technologiques, mais également l’emballage et l’étiquetage des produits biologiques.

• L’élevage et industrie de la viande

La viande et les produits carnés occupent une place importante aussi bien dans la production que dans la consommation. Au Nord, les prairies et pâturages permettent de produire des aliments afin de nourrir les animaux tandis que dans le centre pays, il existe une industrie laitière intensive et semi-intensive. L’élevage est principalement destiné à l’industrie laitière plutôt qu’à l’industrie de la viande. Si un grand nombre de ménages produisent leur propre nourriture, que ce soit du lait, des fromages ou des spécialités à base de viande, il existe des établissement de petites et moyennes tailles spécialisées dans la transformation de la viande comme du bœuf séché ou des saucisses.

Le pays a vu une augmentation en 2023 des importations en viande de porc (+15,2%) et de volaille (+6%) – la demande de cette dernière étant en augmentation – contre une diminution de la viande de bœuf (-5,2%).

Les opportunités se trouvent dans la production et la transformation de la viande et du lait mais également dans l’élimination des déchets d’origine animale.

• L’apiculture

Dotée d’une riche tradition en apiculture, la production de miel biologique a été identifiée comme l’une des politiques prioritaires du gouvernement. La production annuelle de miel est de 733 tonnes. Une opportunité se présente dans le conditionnement  du miel et de son emballage

• Fruits : Grenade, figues, cornouilles

La plantation de grenadiers et de figuiers sont en augmentation au Monténégro. Ces plants ne sont pas traités avec des produits chimiques et offrent des rendements supérieures à d’autres arbres fruitiers. Si la grenade est consommée fraîche ou en jus, la figue est consommée fraiche, séchées ou transformée en confiture. Des opportunités se présentent dans les techniques de transformation de ces fruits (en jus, en confiture, séchage).

Le Monténégro cherche à agrandit sa production de cornouilles, un fruit similaire à la cerise et qui possède différentes vertus comme une haute valeur nutritionnelle, des antioxydants, ou encore de la vitamine C. Ce fruit peut être consommer sous différentes formes : fraiches, séchées ou transformées en confiture, bonbons, compote, jus de fruits ou alcools et ne nécessite pas d’attention particulière pour sa conservation. Le développement de la culture de la cornouille sera synonyme d’opportunités dans les méthodes de transformation de ce fruit.

Eau et gestion de l’eau

Par rapport à sa superficie, le Monténégro est l’un des pays les plus riches en eau et dont le débit moyen de 19,5 km³/an est le plus élevé au niveau mondial. Un peu plus de la moitié de son territoires est drainé par les rivières qui se jettent dans le Danube ou dans l’Adriatique.

En ce qui concerne les eaux en bouteilles, le pays en a importé pour 50 millions d’euros ces 5 dernières dont 14 millions d’euros pour l’année 2024 et 11,5 millions d’euros en 2022 et ce malgré la présence d’usines d’eau en bouteille, témoignant d’une demande grandissante.